ETFs

ну вот, предположим, есть IYR, который "seeks investment results that correspond generally to the price and yield performance of the Dow Jones U.S. Real Estate Index". ладно. смотрим его performance за год. -42.5%. ладно, предположим.

смотрим теперь на SRS, который "seeks daily investment results, before fees and expenses, which correspond to twice the inverse of the daily performance of the Dow Jones U.S. Real Estate Index". заметьте - twice the inverse. что нормальный человек ожидает? ну, скажем, +85%, или что-то около того. смотрим, что на самом деле... -79.7%! what the fuck?

из чего вытекает простая стратегия: надо зашортить и то, и другое! вопрос только в том, как подобрать правильное соотношение и как перебалансировать.