Interest rate on US T-bills turns negative aka на фондовом рынке день открытых дверей

[109]

кэша в стране не хватает, говорите? кризис ликвидности?

Investors have placed $100bn in institutional money market funds in the last month, boosting demand for Treasury bills... [They] paid for the privilege of owning US government debt, pushing interest rates on three-month Treasury bills to negative levels for the first time in postwar history.

то есть народ за кэшак покупает t-bills заведомо в убыток. ну то есть чтобы по их истечении (at maturity) получить свой кэшак обратно с гарантированным убытком.

малого того, находятся финансовые аналисты, пытающиеся объяснить этот абсурд (с помощью ещё большего абсурда): The only reason why anyone would buy Treasury bills at negative real return is if they believe that recession will deepen, driving bond prices higher and yields further below zero.

типа лемминги топятся в море, потому что ну не вешаться же.

Comments

[msh.livejournal.com]

А что тут непонятного? Они платят за то, чтобы государство прогарантировало их вклад. FDIC-то для них нет. Вот так они оценивают вероятность любого банка навернуться.

Как там кстати CDS-то, что говорят новые подкасты? ;-)

[109.livejournal.com]

этот твой коммент инициировал гугловскую контекстную рекламу следующего содержания:

الممتلكات غير المنقولة اي
البحوث وشركات السمسرة
والكفاءة والسرية

п-переведи?